رشد سکه در احتیاط ارز و سهام

یکی از روش‌های پیش‌بینی قیمت‌ها، نگاه به روند گذشته آن‌ها است. بر این اساس در این صفحه روند‌های قیمتی بازار‌های مهم ایران و جهان به نمایش گذاشته شده‌اند. همچنین در متن مربوط به هر قسمت روند آتی قیمت‌ها براساس شواهد موجود پیش‌بینی شده‌اند.

اصلاح نسبی بزرگ‌تر‌های بورس
دیروز شاخص کل بورس با افت ۲۶۳ واحدی (۲۴/ ۰ درصدی) در سطح ۱۰۸ هزار و ۳۹۶ واحدی ایستاد. «خساپا» پس از بازگشایی با افت ۲/ ۸ درصدی در کنار «تاپیکو»، «فخوز»، «فارس» و «فولاد» بیشترین تاثیر منفی را بر شاخص داشت. با وجود گزارش مناسب ۳‌ماهه بهار، شناسایی سود، عدم حضور حقوقی‌ها در سمت خرید برخلاف روز‌های اخیر و تردید‌ها نسبت به برجام فشار فروش «خساپا» را تشدید کرد و فشار فروش در سایر سهام خودرویی را رقم زد. «شسپا» پس از بازگشایی بیشترین تاثیر مثبت را بر شاخص داشت.

با وجود عرضه مناسب فلزات در بورس کالا و رشد اندک از کف یکساله، همچنان تردید‌ها نسبت به نرخ دلار و قیمت‌های جهانی مانع از رشد فلزی‌معدنی‌ها شد. حرکت نقدینگی به سیمانی‌ها با شنیده‌ها از تسریع ارز صادراتی سیمانی‌ها در سطح ۷۵۰۰ تومان، اکثر این نماد‌ها را در بازه مجاز روزانه صعودی کرد.

معاملات محتاط در بازار ارز
دیروز هر دلار آمریکا با رشد ۷ تومانی به نرخ ۴۳۸۰ تومان معامله شد. در بازار ارز غیررسمی پس از خارج شدن دلار از بازه ۷۷۰۰ تا ۸۲۰۰ تومان از پنج‌شنبه، روز‌های شنبه و یکشنبه شاهد تشدید نوسانات صعودی نرخ دلار بودیم. به صورتی که روز یکشنبه مقاومت سقف ۹ هزار تومانی شکسته شد.

اما با وارد شدن دلار به کانال ۹ هزار تومان، تقویت احتیاط میان معامله‌گران با شناسایی سود پس از رشد‌های اخیر رقم خورد؛ بنابراین روز دوشنبه با وجود رشد دلار تا مرز ۹۵۰۰ تومان، تغییر مسیر در میانه معاملات، دلار را در ساعات پایانی به کف ۹۱۰۰ تومان نزدیک کرد. روز سه‌شنبه نیز تقویت احتیاط میان معامله‌گران با نزدیک شدن دلار به ۹۳۰۰ تومان را شاهد بودیم. اما همچنان امنیتی بودن معاملات، عامل اختلاف قیمت قابل توجه میان قیمت خرید و فروش معامله‌گران ارزی است.

تداوم سقف‌شکنی سکه
دیروز هر سکه طرح جدید با رشد ۱۳۰ هزار تومانی به قیمت ۳ میلیون و ۴۸۰ هزار تومان معامله شد. با وجود افت ۵۰ دلاری طلای جهانی در یک ماه اخیر و نوسان نزدیک کف یکساله، اما رشد نرخ دلار غیررسمی در کنار افزایش تقاضای محافظه‌کارانه، رشد ۷۰۰ هزار تومانی (۲/ ۲۵ درصدی) سکه را طی ۷ روز اخیر رقم زد. در بازار ارز غیررسمی، تردید‌ها نسبت به عوامل سیاسی در کنار کاهش فروش نفت ایران در ماه‌های اخیر مانع از افت قابل توجه دلار است.

اما تردید در پایداری دلار در کانال ۹ هزار تومانی، عامل تقویت احتیاط میان معامله‌گران است. با وجود این، حرکت تقاضای محافظه‌کارانه به بازار سکه در کنار تداوم سقف‌شکنی سکه، عامل تشدید نوسانات صعودی سکه است. با بازگشت معاملات آتی سکه به حالت عادی سکه سررسید شهریور در سطح ۳ میلیون و ۶۵۰ هزار تومان معامله شد.

نوسان طلا در کانال ۱۲۲۰ دلاری
دیروز ساعت ۱۶ هر اونس طلای جهانی به قیمت ۱۲۲۶ دلار معامله شد. روز سه‌شنبه طلا از کف ۱۳۱۸ دلاری با رشد همراه شد. رشد نرخ بازدهی اسناد خزانه ۱۰‌ساله آمریکا به سقف ۵‌هفته با دورنمای تداوم افزایش نرخ بهره آمریکا، از شاخص دلار حمایت کرد. اما در ادامه، آمار مناسب شاخص خرید مدیران کارخانه‌ای (PMI) اروپا با رشد یورو، بر شاخص دلار فشار آورد.

گزارش‌های مناسب شرکت‌ها از بازار‌های سهام آمریکا و اروپا، همچنین اقدامات دولت چین برای حفظ رشد اقتصادی از جمله سیاست‌های کاهش مالیات و افزایش مخارج زیرساخت‌ها، از بازار‌های سهام آسیا حمایت کرد. با وجود قرار گرفتن معامله‌گران در موقعیت فروش با دورنمای نزولی طلا، کارشناسان این عامل را پتانسیل جهش طلا در صورت تغییر جهت طلا می‌دانند. در هفته جاری نشست بانک مرکزی اروپا و تولید ناخالص داخلی سه‌ماه دوم آمریکا بر طلا اثرگذار است.

ریزش «تسه»‌ها
دیروز اوراق تسهیلات مسکن اسفند ۹۵ (تسه ۹۵۱۲) با افت ۱ / ۴ درصدی به قیمت ۶۵ هزار و ۳۷۱ تومان معامله شدند. با وجود قرار گرفتن میانگین «تسه»‌ها در سطح ۶۷ هزار و ۷۰۰ تومانی در تیر، شروع کاهش تقاضا از هفته پایانی تیر، با تشدید روند نزولی اوراق، دیروز اکثر «تسه»‌ها را در کانال ۶۵ هزار تومانی قرار داد. از ابتدای آذر با کاهش رشد شبه‌پول و رشد تقاضای سرمایه‌گذاری نوسانات صعودی قیمت مسکن تشدید شد و در خرداد رشد ۴۵ درصدی قیمت مسکن نسبت به سال گذشته رقم خورد.

موضوعی که سهم تقاضای مصرفی با توجه به پایین بودن قدرت خرید متقاضیان را رقم زد. بخشی از رشد هزینه‌ها با رشد ۳/ ۲۷ درصدی قیمت نهاده‌های ساختمان (از جمله رشد ۷/ ۷۱ درصدی گروه آهن، میلگرد و پروفیل و گروه ایزوگام با رشد ۱/ ۳۴ درصدی) در بهار نسبت به سال گذشته است.

رشد آرام نفت
دیروز ساعت ۱۶ هر بشکه نفت خام آمریکا به قیمت ۳/ ۶۸ دلار معامله شد. پیش‌بینی‌ها از افت ۱/ ۳ میلیون بشکه موجودی نفت تجاری و تداوم ریسک‌های ژئوپلیتیک تا حدی از نفت حمایت کرد. دورنمای افزایش عرضه و رشد ۵۰۰ هزار بشکه در روز تولیدات عربستان در ژوئن و رشد تولیدات روسیه کم‌نوسانی نفت را رقم زد. اداره اطلاعات انرژی آمریکا (IEA) رشد تولیدات شیل به ۴۷/ ۷ میلیون بشکه در روز در آگوست را پیش‌بینی کرد.

تحریم‌های ایران (با تولیدات ۷۵/ ۳ میلیون بشکه در روز) از ۴ نوامبر و تاکید مجدد پمپئو بر به صفر رسیدن صادرات ایران، به دلیل زمانبر بودن رشد عرضه سایر تولیدکنندگان اوپک، تردید‌ها به کمبود عرضه نفت را رقم زده است. از سمت تقاضا نیز اعلام آمادگی ترامپ از تعرفه بر ۵۰۰ میلیارد دلار کالای چینی و دورنمای تشدید جنگ تجاری فشار را بر نفت حفظ کرده است.